點石贏家小學堂

本文速覽

技術面指數差1點跌破支撐，但仍守住，持續在箱型區間內整理中；籌碼面多單稍稍減少，變化不大。

技術面

今日盤勢觀察：

1. 昨天直播一開始本想先播影片讓大家輕鬆一下，但後來發現影片LAG，導致大家看得有點辛苦，就關掉不看了，最後觀看人數銳減(但後面播放PPT時就正常了)，這實乃預料之外，弄巧成拙@@
2. 影片重播部分我委請理財寶幫我把前10分鐘影片裁掉之後再重新上架，目前還在修剪中，重播連結還沒出來，再請大家等個幾天；而跟昨天直播相關的幾則文章，大家可以加入我們LINE@之後，輸入”點石PPT”，LINE系統會自動回覆幾個超連結給您，包括我之前寫的文章，以及「人生的51%」、「職業德州撲克手」等等
3. 不管任何時候，我還是想強調，大家努力地學各種分析其實都很好，但還可以更好，建議全方位學習，這個全方位指的是，要建立一個「交易系統」，其內涵包括「正確的交易觀念與心理素質」、「良好的資金控管方法」以及「具有正向期望值的交易策略」。
4. 而在「撲克手」那篇文章裡提到的三個風險，跟上面交易系統裡面的三個內涵習習相關；今天姑且取第三種【規則性風險】來聊聊；上面我隨手找了幾檔股票舉例，這些股價在線圖上都可以看到一波不小的漲幅，而順著趨勢往左看，尋找他們的起漲點，會發現都是破底之後的，這就是典型的主力設圈套給散戶跳，明明要拉卻先破底。
5. 今天沒空仔細整理，但我有充分理由相信這類例子不在少數，我們可以針對這類的股票仔細研究，是有機會搭主力的順風車，且邏輯同【通道策略】，正因為散戶跳進了圈套，被迫停損之後，主力才好拉、股價才特別會漲；所以昨天直播我有提到，通道策略的股票在破底前都是走橫盤的，都不漲，但一破底來到下通道之後，如果他轉上漲，那這一漲都漲得很兇悍；其背後心理就是讓散戶停損，接著又漲很兇讓散戶不敢追。
6. 上面這還牽涉到「定錨理論」，就是散戶心中會因為之前的價格變化，譬如，被主力玩弄，賣在25元，之後若股價一口氣漲到27元甚至更多(所謂一口氣就是開盤就跳空開高，或者盤中瞬間垂直上升)，散戶會覺得漲多了、貴了，不想買回，就是這樣的心情，大家都不敢買，主力就更好拉。
7. 我不知道大家平常看K線圖都是用怎樣的心情或角度，以我來說，若是為了打算交易而看圖的話，每一檔股票我都花不到10秒鐘就可以馬上決定買或不買，因為定法之後，股票都長一樣，停損點都是非常清楚而嚴謹的，如果掃過的股票跟定法的股票長不一樣，就不值得多看一眼或一秒。
8. 但如果不是為了交易，是為了研究或開發策略的話，我就會有目的、系統性地去研究，這是我們正式課程的教學內容，教大家去研究到底策略要怎定、股票要怎選，才可以選到理想的股票；以【規則性風險】來說，就是一個值得探討的議題；其實我們有著四套方法在使用，公開分享的通道策略是其一，而其他有兩套當初創建的邏輯思維正是衝著【規則性風險】而來。
9. 我們說先有停損點才有進場點，所以如果我們可以透過一些方法，讓自己勝率不要太差，進而可以買在一些「散戶通常都會停損的位置」，那正是做到「別人恐懼我貪婪」，且這類交易風險不大(停損就是眼前看到的低點)，獲利機會是有的，那如果他不漲續跌呢？絕對可能發生，那就是停損。
10. 而昨天直播我也提到，即便我勝率極差無比，可能只有4成甚至3成，但透過長期的賺多賠少，終究還是可以贏利。
11. 回到今天盤勢，這陣子我們一直觀察箱型的高低區間是否有被突破或跌破，因此我們都可以問問自己，今天的指數，突破或跌破區間了嗎？沒有，差一點，沒有。
12. 控盤手很厲害，硬是把這關鍵位置守住，或許大家會覺得守得很假，但到底是真心要守還是假意要守，我也不知道，多加臆測也沒用，所以我們只能就勢論市；目前支撐沒破且月線上揚，就是繼續看多，但因為轉折的壓力仍在，所以也不能過度樂觀掉以輕心。
13. 今天我們學員找到了兩檔不錯的通道策略股票，但援例我不會在一開始公開，這是因為目前看日記的朋友人數其實不少，平均約1~2千人，如果我一開始就公布，大家明天就心動「跟單」，一人若3張就好了，那就會多了3千張的成交量@@台股現在交易量超小，許多股票一天都不到三千張，因此若我一開始就把股號公開，其實所有人都沒好處，因為一堆散戶量湧進之後，會被發現，於是握有大量籌碼的主力就不會拉，先洗浮額再說…
14. 如果這幾檔最後有成功，我會等拉開一段距離之後才分享，目的是讓大家研究，以後自己也能判斷，不是要帶單；那如果失敗，就是停損，昨天直播有提到，我們進場前要先有停損點，這樣才可以嚴控賺賠比，若冒著一個風險的單位，獲利時都有機會賺3個甚至超過的風險單位。
15. 另外，昨天有幾位朋友問我「空方的通道策略」，我要提醒的是，建議大家先從多方開始練習，先找出數十檔成功的範例加以研究，然後模擬交易幾個月，若都能順利找到並且紙上模擬可以賺多賠少，那再進一步用實際的金錢交易，確保自己已能掌握到這套方法的邏輯思維，等來到這個階段之後，相信您就不會想再問我空方怎看？因為他真的就只是反過來而已。
16. 而其實針對這問題我若要回答卻也沒這麼難，參數截圖給大家看就好，但這樣並不會幫到大家，不是空方選股參數給了大家就可以開始獲利；其實做空難度比做多還高，這是因為台灣政府政策使然，所以我建議大家先把做多練熟，再進一步操作空方策略。

下面這些內容是前天的，保留到今天繼續使用；因為覺得這些文字很重要，多留幾天，讓第一次看我們日記的人，一起再看一下這則文章，希望讓大家對於「風險」有更進一步的認識與了解。

1. 最近我很大力PUSH【職業德州撲克手看交易：沒犯任何錯誤照樣輸個精光】這篇文章，這是因為他實在寫得太好了。點石在金融交易教育這塊，特別重視「風險」，這不是我們特立獨行或喜歡與眾不同，是因為贏家真的是如此：首重風險。
2. 交易這個領域，就是由獲利跟虧損組成，理論上，虧損跟獲利的期望值應該是一半一半，有時候虧損、有時候賺錢。但看似五五分的機會，卻會因為交易過程有滑價跟固定交易成本支出(包括手續費跟稅金)等，讓投資人獲利機會硬是比虧損又低了一些。
3. 因此投資人一踏入這個市場，就已面臨嚴峻的挑戰；接著，難度更高的是，金融市場科學層次佔了70%、藝術層次佔了30%，有時候你會覺得技術線圖很規律，似乎可以用一些邏輯方法(所謂的策略)去預測出些什麼，但有時候卻不行。
4. 且偏偏在你實際下單交易之後，會發現，藝術成分總是比科學成分高，沒交易都看得很清楚，一交易就看得很模糊。明明籌碼在買，為何會跌？明明前幾次這招技術分析都管用，為何這次不管用？
5. 而在【撲克手看交易】這篇文章裡，他把投資人進入市場後，將面對到的種種不利因素(風險)有層次的列了出來。
6. 很多時候我們明明很謹慎沒犯錯，但卻還是會虧損一大把金錢；這是因為遇到了黑天鵝=系統性風險；譬如，今天看似指數平淡無奇，結果傍晚某領導人宣布台灣要獨立、或者是飛彈不小心誤觸打到北京去…然後明天大盤一開盤就全部跌停等等。先不去討論跌停之後是否仍會再上漲，但如果資金控管沒做好，這一根跌停就會馬上讓自己倉位爆掉，根本沒機會繼續在市場上參與。
7. 文裡面提到的第二個風險是【人為主觀性風險】。上面那風險主力跟散戶都會遇到，或許可以說所有市場參與者在第一種風險領域裡是打平的，要死大家一起死@@(但若資控做得好就不會死=反脆弱)。而第二類風險，散戶就明顯吃虧，因為散戶之所以是散戶或輸家，就是因為交易觀念、心理素質不正確，所以極容易輸在這類風險上。(細節請直接看原始文章)
8. 最後一類風險就是【規則性風險】，EGO我個人當初讀到這段的時候，感觸很深；文章提到主力很會【利用規則】欺負散戶投資人，譬如，他想要漲，但想要先洗出跟風的散戶，那要如何做？散戶都學到只要股價破前低，就是多頭被破壞，因此就會停損，因此主力要漲之前，就先跌，讓散戶出場之後，才開始拉(過程沒這麼單純，只是先這樣舉例)。所以我們常會覺得怎被迫賣出之後，假以時日再回頭看，怎已經漲這麼高了阿，於是開始懊惱當初不應該賣的；下一次再遇到類似經驗，以為學乖了，下跌不賣，結果一跌不復返…
9. 為什麼我感觸很深，因為我許多定法之後的策略，其背後邏輯正式建築在【規則性風險】之上，文章裡提到，這一類風險是可以規避的，甚至高竿的散戶投資人，可以反過來轉化這類風險為利潤；若您讀過EGO我自創的通道策略，會發現，我買點是買在下通道。下通道這個位置，正是月線之下，且最好破前面平台整理的低點，當初創這套策略，就是發現很多股票都會來這一招，然後一碰下通道之後，就飛奔上漲。(實際細節也暫不在這裡多說)
10. 總之，這篇文章我一字一字的反覆讀了五次，因此也想分享給大家，讓大家檢視一下自己認識了哪些風險？①手邊在做的事，是否有能力抵禦甚少出現但卻會造成巨大破壞的系統性風險？②人為主觀風險又認知了多少？若觀念不對，這類風險永遠存在，就永遠不可能成為贏家？③規則性風險是主力欺負人的方法，除非總選到和藹可親的主力標的來操作，否則就永遠會被這類風險造成威脅。
11. 如果上述三類風險都不認識，或者略懂但尚沒能力克服，那我們又哪來的自信認為自己可以在市場成為贏家？
12. 而這篇文章除了講風險之外，又帶到了順勢交易的看法(推崇趨勢跟蹤)，以及最後一個故事：一個職業撲克好手是怎麼在遇到系統性風險+連續虧損的情況下，延伸出人為主觀風險，最後讓自己一夕破產的例子。
13. 明年的1月10日，我舉辦了一個盤中看盤教學課程，這個時間的台股交易會相對清淡，因此這個時間來辦這活動，一來比較不會因為盤中過於劇烈的波動而影響課程教學，二來又可以在盤中分享一些看盤的技巧等；而當天我也會把【撲克手看交易】這篇文章裡面的一些細節用實務舉例給大家看，同時教授資金控管方法、通道策略方法…等等；總之，我個人很用心在籌備這場活動，希望可以讓大家收穫滿滿。
14. 若大家有空，歡迎踴躍參與，且我還會送一本我覺得今年看過最棒的一本書【優勢投資法則】；而您若想更進一步學習，明年春季，我們把完整的正式課程移師台中，利用3個周六的時間完成學程，歡迎大家點閱了解。
15. 原始文章：http://pointstone.pixnet.net/blog/post/281132539
16. 1月10日全天盤中課程https://goo.gl/dgQkzz
17. 3月份在台中的春季正式課程https://goo.gl/BJGwdS

籌碼面

現貨部分

外資今天買超13.18億，小幅買超。

期貨部分-外資

外資今日未平倉口數有72743口，稍微減碼，絕對數字仍屬積極偏多。

期貨部分-前幾大(特定)法人

前十大法人目前有10413口多單，持續減碼，但從絕對數字來看，仍屬積極偏多。

選擇權部分-自營商&外資

自營商改變成雙SELL，不具明顯方向性；外資稍微減碼多單。

p/c ratio值152.07、pc power值11.43，中性偏多。

小結

技術面指數差1點跌破支撐，但仍守住，持續在箱型區間內整理中；籌碼面多單稍稍減少，變化不大。

【活動一】

日期：12月23日 下午19:00～21:30  

內容：上証ETF策略分析&避險

主講：點石JOE老師

地點： 台北市南京東路2段85號6樓6006 自強大樓日盛訓練教室

報名：goo.gl/ml1vDV

【活動二】

日期：12月21日 下午19:00～21:00  ( 18:30可入場 )

內容：談贏家三要素-交易心理、資金控管與交易策略

主講：點石EGO老師

地點：新北市板橋區文化路一段268號10樓(CMoney理財寶教育訓練中心)

報名：(已達人數上限，停止報名。)

【活動三】

日期：1月10日 08:30~15:00 

內容：盤中實戰教學課程

主講：點石EGO老師

地點：台北市中山區松江路131號7F-1

更多說明及報名：https://goo.gl/dgQkzz

【活動四】

日期：3/4(六)、3/11(六)、3/25(六) 9:30-17:00

內容：點石金融課程第五梯次

主講：點石EGO老師

地點：台中市北區忠明路上  (詳細情形，報名後+進入新生LINE群，會有最新消息)

更多說明及報名：https://goo.gl/BJGwdS